A股銀行股持續走高，齊魯銀行漲超5%，工商銀行、中國銀行再創歷史新高，農業銀行、交通銀行等紛紛上揚。
ETF方面，南方銀行ETF基金、華寶銀行ETF、銀行ETF華夏、招商銀行ETF優選、鵬華中証銀行ETF、銀行ETF天弘、華安銀行ETF指數基金、匯添富銀行業ETF、富國銀行龍頭ETF、銀行ETF易方達、富國銀行ETF漲超1%。
年初至今，銀行ETF華夏、銀行ETF易方達、匯添富銀行業ETF、南方銀行ETF基金、銀行ETF天弘、招商銀行ETF優選、華寶銀行ETF、富國銀行龍頭ETF漲超25%。
銀行股上漲，消息面上，7月22日，央行宣佈下調7天逆回購、LPR報價利率。
7天逆回購利率自2023年8月以來首次調整，一方面，明示公開市場操作利率有利於強化7天逆回購利率的政策屬性，進一步健全市場化利率調控機制。另一方面，有利於加大金融支持實體經濟力度。
1年期和5年期LPR報價進一步調降10個基點，有望進一步降低實體融資成本。尤其是在當前零售需求疲弱的背景下，5年期LPR調降有望在一定程度上帶動居民部門住房需求的修復，進而有望拉動銀行資產端的擴張，同時也能對風險也有一定的緩釋作用。
國有行正在考慮下調存款掛牌利率。在穩定銀行淨息差、存款利率市場化調整的背景下，銀行存款利率預計將迎來新一輪下調。隨着新存款產品的發行、以及部分前期高定價定期存款產品逐步到期，銀行存款降息的利好有望逐步釋放。
中信証券指出，中國人民銀行7月22日宣佈OMO降息、調整公開市場操作方式，同時宣佈對賣出中長期債券的MLF參與機構階段性減免MLF質押品，此外當日LPR跟隨降息。降息組合拳背後是強化7天逆回購利率的政策屬性，理順利率傳導關係，有利於加大金融支持實體經濟的力度，同時平衡債券市場供求等。
從基金持倉看，二季度公募基金小幅加倉銀行。
據招商證券統計，2024Q2主動偏股公募基金重倉銀行板塊佔比為2.77%，環比上升0.31%。2019年末公募重倉銀行板塊市值佔比曾達到6.52%的高位，2020年有所下跌，2021Q1回升至5.6%，2021年後三個季度佔比持續下跌，2022Q1回升至4.01%，2022年後三個季度佔比保持在3.00%左右，2023年維持2.0%左右，2024年有所回升。
2024Q2機構重倉銀行板塊內農業銀行佔比9.64%，環比上升2.77%；工商銀行佔比10.12%，環比上升1.12%；建設銀行佔比5.87%，環比下降0.41%；招商銀行佔比21.94%，環比下降2.20%；交通銀行佔比1.81%，環比下降0.81%；中國銀行佔比1.59%，環比下降0.35%；郵儲銀行佔比2.55%，環比下降0.12%。江蘇銀行持倉佔比大幅下降，環比下降3.81%。
主動偏股基金重倉銀行板塊市值環比上升5.62%。從持倉市值絕對值來看，2024H1主動偏股基金重倉銀行板塊市值總計為411.09億元，2024Q1為389.23億元。
北向資金2024Q2淨流入銀行板塊337.15億元，核心標的流入資金量較大。從北向資金2024H1的資金淨流入情況看，北向資金淨流入銀行板塊337.15億元，其中淨流入資金量較大的是招商銀行、興業銀行、浦發銀行、工商銀行。
華福證券表示，今年以來銀行板塊的行情有三方面的驅動因素：一是股息率選股邏輯在板塊內的擴散，高股息策略從國有行擴散到中小行；二是地產政策的放鬆；三是市場對於銀行淨息差下行斜率放緩以及基本面即將見底的期待。展望未來，銀行板塊要更多檢驗前期政策的效果以及未來基本面的走勢。
平安證券繼續看好銀行板塊全年表現，其表示，資產荒背景下銀行作為類固收資產的配置價值依然存在，當前銀行板塊對應靜態估值0.61倍，按最新交易日計算上市銀行平均股息率4.94%，較無風險利率溢價水平仍處高位。個股維度，高股息大中型銀行的配置價值依然突出，同時關注穩增長和地產政策發力效果對區域行和股份行的催化。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯