11月8日|中信建投证券研报指出,药明康德(603259.SH) -2.540 (-4.869%) 一体化CRDMO业务模式持续发力,前三季度剔除新冠商业化项目收入同比增长,保持稳健经营,24Q3业绩环比稳步改善。公司在手订单仍保持快速增长,体现客户强劲需求。化学业务剔除新冠项目24Q3增长提速,TIDES产能持续提升,助力业务放量。预计随着国内外研发需求持续复苏,早期业务有望逐步恢复。化学业务仍将保持稳健增长,其中新分子业务仍将快速放量;24Q4随着CDMO及TIDES更多订单交付,业绩有望环比持续提升。维持“买入”评级。
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