即将上市(暗盘交易时段:今日16:15-18:30)
| 公司名称▼
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代号▼ | 行业 | 招股价 | 每手股数 | 入场费 | 招股截止日 | 暗盘日期▼ | 上市日期▲ |
| | 梦金园
02585.HK | 钟表珠宝 | 12-14.4 | 200 | 2,909 | 2024/11/26 |
2024/11/28 | 2024/11/29 |
成立於1984年，经过近40年的发展，我们已经发展成为全球最大的旅游零售运营商，专注为境内外旅客和中高端客户销售优质的免税和有税商品，形成全方位的购物体验。根据弗若斯特沙利文的资料，按照销售收入计算，我们的全球排名在过去10年不断提升，从2010年排名的第19名提升到2015年第12名、并於2019年进一步升至第四，及於2020年及2021年位列全球第一。2021年，我们占全球旅游零售行业市场份额的24.6%。我们以免税为核心，发展中国的旅游零售业务，并致力扩大全球布局。我们是中国唯一一家覆盖全免税销售渠道的零售运营商，涵盖口岸店、离岛店、市内店、邮轮店、机上店和外轮供应店。我们拥有全国最多的免税店。我们显赫的市场地位很大程度上依赖中国免税行业的历史及监管格局。截至2021年12月31日，我们是中国持有免税经营牌照的九组实体之一、持有免税经营牌照在全国经营免税口岸店的五组实体之一，并为持有经营牌照在中国经营所有种类免税店的唯一集团。截至最後实际可行日期，我们经营193间店铺，包括在中国28个省、直辖市和自治区的100个城市经营的184间店铺，以及9家境外免税店，包括7家在香港、澳门和柬埔寨经营及2家邮轮免税店。根据弗若斯特沙利文的资料，从2019年到2021年，仅是我们开设店铺的机场就为超过22亿人次的旅客提供了服务。
我们的持续经营业务於往绩记录期大幅增长。截至2019年、2020年及2021年12月31日止年度，我们的收入分别为人民币48,012.6百万元、人民币52,597.8百万元及人民币67,675.5百万元，而我们的净利润分别为人民币5,471.1百万元、人民币7,109.4百万元及人民币12,441.3百万元。由2019年至2021年，我们的收入按复合年增长率18.7%增长，而我们的净利润则按复合年增长率50.8%增长。截至2021年及2022年3月31日止三个月，我们的收入分别为人民币18,133.5百万元及人民币16,782.3百万元，而我们的净利润分别为人民币3,427.6百万元及人民币2,933.7百万元。
我们是中国免税行业的领军者。自1984年成立以来，我们持续推动中国免税行业的发展。预期有利的离岛免税政策即将实施，我们成功於2011年在三亚开设中国第一家离岛店；此外，於2014年又在三亚开设中国第一个旅游零售综合体，即三亚国际免税城，成为中国免税行业旅游零售综合体业务模式的先驱。三亚国际免税城已成为海南旅游的一个新地标，也是截至2020年全球单体销售面积最大的旅游零售综合体，拥有超过7万平方米的零售面积，专注免税业务，同时经营有税零售、餐饮、娱乐及休闲等其他业务，为旅客提供多元化的一站式购物及休闲体验。2021年，三亚国际免税城的收入规模达人民币34,811.2百万元，销售规模於中国国内购物中心排行第一名。此外，我们还於2018年开设中国第一家邮轮免税店。此外，我们预期中国的免税政策将进一步放宽，现行免税政策和法规或会不时变动，且超出我们的控制范围或预期。请叁阅「风险因素─与我们的业务及行业有关的风险─现行免税政策和法规（或其诠释）的变动可能对我们的业务造成不利影响」。
就地理覆盖面而言，我们相信我们拥有全国最优质的免税零售网点。我们已占据了海南离岛免税销售的核心渠道，包括海口美兰国际机场、三亚凤凰国际机场，海口和三亚的市区核心地段，以及博鳌亚洲论坛会址区域。我们也在中国及亚太地区的主要航空枢纽拥有经营免税店的专营权，包括按2019年爆发新冠疫情前国际旅客吞吐量计国内前10大机场中的9个机场，尤其是北京首都国际机场、上海浦东国际机场及广州白云国际机场三大机场，以及香港国际机场、澳门国际机场及其他亚太区国际枢纽机场。
我们的全球采购能力是我们重要的核心壁垒，在中国免税行业中拥有最全面的品牌组合。我们已与全球知名品牌建立长期稳定的关系，并在入驻品牌资源上遥遥领先其他国内免税运营商，处於世界一流水平。我们卓越的采购优势，使我们能够为客户提供高质量的产品组合和更优惠的价格。
我们已建立中国唯一覆盖全国的免税物流配送体系，并建立起全球范围内超过430个供货商和1,200多个品牌的直采渠道。我们销售的产品主要包括中高端香化产品、时尚品及配饰（如手表、珠宝、服饰及配饰等）、烟酒、食品及其他等。
我们於往绩记录期获得多项国内外重要奖项及证书，包括由华顿经济研究院於2021年评选的「中国百强上市公司」、「中国百强企业」、「中国高成长百强企业奖」、「中国最佳管理及运营百强奖」、由国资委於2021年评选的「国有企业公司治理示范企业」、由《证券时报》评选的「主板价值百强奖」、由《中国基金报》於2021年评选的「年度最具价值公司」、《证券时报》於2021年评选的「中国主板上市公司投资者关系最佳董事会」、《证券日报》於2020年评选的「数字经济领航者奖」、由《财经》杂志评选的「2020最具影响力30家上市公司」、由世界品牌实验室评选的2020年「中国500最具价值品牌」并在旅游零售行业排名第一。此外，我们的香港国际机场免税店获《Drink sInternational Magazine》评为「2019年度最佳机场酒水零售商」。
资料来源: 中国中免 (01880) 招股书 [公开发售日期 : 2022/08/15) |
| 上市市场 | 主版 |
| 行业 | 旅游 |
| 背景 | H股 |
| 业务主要地区 | N/A |
| 主要股东 | 中国旅游集团有限公司 (全部股本: 50.30%); (H股股本: 0.00%)
资本集团 (全部股本: 0.37%); (H股股本: 6.61%)
中国国有企业混合所有制改革基金有限公司 (全部股本: 0.36%); (H股股本: 6.40%)
瑞众人寿保险有限责任公司 (全部股本: 0.28%); (H股股本: 5.00%) |
| 公司董事 | 范云军 (主席兼非执行董事)
刘昆 (副主席兼非执行董事)
王轩 (执行董事)
常筑军 (执行董事)
王月浩 (执行董事)
葛明 (独立非执行董事)
王强 (独立非执行董事)
王瑛 (独立非执行董事) |
| 公司秘书 | 常筑军
张潇 |
| 往来银行 | 中国银行股份有限公司
中国工商银行股份有限公司
中国招商银行股份有限公司 |
| 律师 | 嘉源律师事务所 |
| 核数师 | 安永会计师事务所
安永华明会计师事务所 |
| 注册办事处 | 香港湾仔告士打道一零八号光大中心十六楼 |
| 股份过户登记处 | 香港中央证券登记有限公司 [电话： (852) 2862-8628] |
| 股份过户登记处电话 | (852) 2862-8628 |
| 公司网址 | http://www.ctgdutyfree.com.cn |
| 电邮地址 | cdfir@ctg.cn |
| 电话号码 | (86 10) 8447-9696 |
| 传真号码 | (86 10) 8447-9312 |